«Коэффициент обеспеченности собственными источниками U2» Он определяет долю оборотных средств, которые компания финансирует самостоятельно. Уровень этого коэффициента является сопоставимым для организаций разных отраслей. Независимо от отраслевой принадлежности, степень достаточности собственных оборотных средств для покрытия оборотных активов одинаково характеризует меру финансовой устойчивости.

«Коэффициент автономии Autonomy Ratio U3». Он определяет долю собственных средств в общей сумме источников финансирования. Считается, что чем выше доля собственных средств, тем больше шансов у предприятия справиться с непредвиденными обстоятельствами. Его рост свидетельствует о финансовой независимости, гарантии погашения компанией своих обязательств. Минимиальное пороговое значение коэффициента автономии составляет 0,5. Однако стоит заметить, что в условиях нашей страны (в связи с повышенными рисками и высокими темпами инфляции) его значение часто приближается к 0,7.

«Коэффициент финансовой устойчивости U5». Он показывает, какая часть активов компании финансируется за счет устойчивых источников, то есть представляет собой отношение суммы капиталов и резервов и долгосрочных обязательств к общей сумме активов.

Для упрощения расчётов показателей применяется группировка активов (по степени ликвидности) и пассивов (по степени срочности).

Активы:

А1=краткосрочные финансовые вложения (стр.260) + денежные средства (стр.260).

А2=дебиторская задолженность менее 12 месяцев (стр.240)

А3=запасы (стр.210)+НДС по приобретённым ценностям (стр.220) + дебиторская задолженность свыше 12 месяцев (стр.230) + прочие оборотные активы (стр.270)

А4=внеоборотные активы (стр.190).

Пассивы:

П1=кредиторская задолженность (стр.620)

П2=займы и кредиты (стр. 610)+прочие краткосрочные обязательства (стр.660)

П3=долгосрочные обязательства (стр.590) + доходы будущих периодов (стр.640) + резервы предстоящих расходов и платежей (стр.650)

П4=капиталы и резервы (стр.490).

Для нахождения всех показателей используют следующие формулы:

L2=А1/(П1+П2)

L3=(А1+А2)/(П1+П2)

L4=(А1+А2+А2)/(П1+П2)

L6=(А1+А2+А3)/стр.300

U1=(стр.590+стр.690)/стр.490

U2=(стр.490-стр.190)/стр.290

U3=стр.490/стр.700

U5=(стр.490+стр.590)/стр.700.

После нахождения значений показателей определяется балл каждого в соответствии с таблицей (см. приложение 1). Затем полученные баллы суммируются из расчёта 100 баллов – максимум. Класс определяется в по следующей схеме: 1 класс – 97,5 баллов, 2 класс – 93,5, 3 класс – 64,5, 4 класс – 33,5, 5 класс – 7,5 баллов.

Кредитование имеет смысл осуществлять при присвоении первых трёх классов. Если компания получило 4 или 5 класс, то риск не возврата и банкротства заёмщика достаточно высок. Но нельзя безоговорочно судить о состоянии компании по одному лишь классу. Важно понять, почему компания получила тот или иной показатель, сделать выводы, какие показатели сильно отклоняются от нормы, а какие – нет.

В целом такая комплексная оценка баланса предприятия помогает охарактеризовать его финансовое положение. При положительных результатах банк осуществляет более конкретизированный контроль, основанный на кредитной политике банка, состояния экономики в стране, отрасли заёмщика, других особенностях компании и так далее, пока не получит полной информации, позволяющей выдать кредит.